伴随着中国黄金市场化改革的逐步深入，中国黄金市场体系逐步完善，交易机制及交易品种日益丰富，黄金投资需求及市场交易规模赶超实物需求并在国际上占据举足轻重的地位，成为国际黄金市场不可低估的力量。
供需是影响国际金价的实物基础
得益于中国黄金市场化改革及国家对黄金开采业提供的有利政策，中国目前已经连续多年成为世界最大的黄金生产国。据中国黄金协会发布的统计数据，2007年中国首次超过南非，成为世界第一产金大国；2012年中国黄金产量达到403.047吨，比上年提高11.66%，连续六年位居世界第一。
与此同时，中国也是世界重要的黄金需求国。世界黄金协会曾指出，中国黄金需求量在未来数年内将持续增加，占据世界需求总量的15%。可见中国黄金供求量均在世界黄金市场占据较大份额，从而中国黄金实物供需的变化将对国际黄金价格产生较大影响。
投资规模是影响国际金价的市场基础
一个黄金市场交易量的大小，一方面反映交易主体对市场交易机制、交易品种的认可程度，另一方面反映了该市场对黄金未来的价格预期，这种预期又通过资金流动体现在黄金价格的波动及交易量的变化上。目前我国黄金市场的交易规模已经在国际上占据较大份额，在一定程度上具备了影响国际价格的市场基础。
自2003年至2012年，我国黄金市场交易规模迅速扩大至百倍以上，黄金市场的金融功能不断拓展且在世界黄金市场体系中的份额持续增加。2012年，我国黄金市场交易量已达2.45万吨左右，已占有世界10%左右的市场份额，成为世界重要的黄金市场之一。其中，2012年上海黄金交易所黄金总交易量为6350.2吨，交易额达2.15万亿元，位居全球交易所黄金现货交易量第一；同期上海黄金期货交易所黄金期货交易量11833.5吨，交易额4.04万亿元，期货市场规模位列世界第四。
我国黄金市场的交易规模已具有一定的影响力，从而为影响国际黄金价格创造了市场基础。
中国金市影响力逐渐提升
随着中国黄金投资需求的不断增加，中国黄金市场在黄金定价权方面取得了一定的成绩。不论是目前已经占据世界现货交易量第一的上海黄金交易所，还是排名世界第四的上海期货交易所黄金期货品种，对世界黄金市场均产生了重要影响。
在上海黄金交易所及黄金期货品种成立之初，中国黄金价格虽然跟国际价格一直存在90%以上高度正相关的联动性，但只是被动跟随国际价格涨跌，国内黄金市场基本是国际黄金市场的影子市场。但随着国内黄金投资规模增加、外资银行(行情
